平安证券08月26日发布研报称，给予千味央厨(001215.SZ，最新价：53.53元)推荐评级。评级理由主要包括：1)毛利率受益产品结构提升，成本管控得当；2)聚焦大单品，油条、蒸煎饺和蛋挞表现亮眼；3)直营渠道受疫情影响，加大经销商渠道建设。风险提示：1)食品安全风险：公司生产的速冻食品生产、流通环节众多，若出现食品安全问题，可能会对公司声誉及业务经营产生重大不利影响。2)餐饮业复苏不及预期：疫情导致消费能力与消费需求下降，对餐饮行业造成较大冲击，餐饮行业复苏仍面临较多挑战，复苏节奏存在不确定性。3)大客户风险：公司大客户占比较高，其中百胜中国及其关联方占公司的营收比例超20%，大客户的经营风险间接影响公司对大客户的销售额。4)行业竞争加剧：随着餐饮供应链市场容量不断扩大，或有其他潜在竞争者进入本行业，存在市场竞争加剧的风险。5)原材料价格波动风险：公司生产所需的主要原材料为面粉、食用油等大宗农产品，原材料成本约占营业成本的75%，原材料价格波动或影响公司盈利能力。

　　AI点评：千味央厨近一个月获得4份券商研报关注，买入3家，增持1家，平均目标价为58.63元，与最新价53.53元相比，高5.09元，目标均价涨幅9.52%。

（文章来源：每日经济新闻）